비트파이넥스, 비트코인 등 암호화폐와 연동된 증권형 토큰 상장
CoinTelegraph2026년 9월 1일 19:000
암호화폐 거래소 비트파이넥스와 연계된 토큰화 증권 플랫폼 비트파이넥스 증권(Bitfinex Securities)이 투자자들에게 비트코인 및 스테이블 코인과 연동된 새로운 투자 상품을 선보였다. 이번에 상장된 다섯 종의 토큰화된 증권(tokenized notes)은 룩셈부르크의 ORO II 펀드를 통해 발행되었으며, 미국 외 적격 투자자들에게는 달러, 테더(USDT), 그리고 비트코인(BTC)으로 거래될 예정이다.
이번 상장 상품은 비트코인 재무 관리 기업으로 알려진 스트래티지(Strategy)와 메타플래닛(Metaplanet)의 주식에 대한 경제적 성과를 추종한다. 또한, 스웨덴의 H100 그룹과 프랑스의 캐피탈 B(Capital B)와 같은 회사의 주식 연동 상품도 포함되어 있다. 비트파이넥스 증권은 특히 스트래티지의 변동 금리 영구 우선주(STRC)도 함께 상장하며 투자 포트폴리오 다변화를 꾀하고 있다.
비트파이넥스 증권 측은 이번 출시는 규제된 토큰화 증권 거래소에서 이러한 유형의 상품이 2차 거래(secondary trading) 형태로 제공되는 최초의 사례라고 강조했다. 이는 전통적인 금융 시장의 증권과 암호화폐 시장의 혁신적인 결합을 보여주는 중요한 진전으로 평가받고 있다.
이 증권들은 룩셈부르크에 본사를 둔 SICOS Securities가 관리하는 ORO (II)라는 우산형 증권화 펀드를 통해 발행되었다. 비트파이넥스 증권에 따르면, 이 증권들은 규제된 금융 기관에 보관된 기초 증권에 의해 담보되지만, 투자자에게 해당 회사 주식에 대한 직접적인 소유권을 부여하지는 않는다. 이는 투자자들이 실물 주식 소유의 번거로움 없이 주식의 경제적 이익을 누릴 수 있도록 설계된 상품이다.
특히 주목할 점은 최소 투자 금액이 약 1달러 수준으로 매우 낮다는 것이다. 이는 소액 투자자들도 대형 기업의 성과에 투자할 수 있는 기회를 제공하며, 자본 시장의 접근성을 크게 높였다. 거래는 미국 달러, 테더(USDT), 그리고 비트코인(BTC)으로 이루어지지만, 미국 거주자는 투자 대상에서 제외된다. 이는 미국 증권법 및 규제 환경을 고려한 조치로 보인다.
이번 상장은 비트파이넥스 증권의 최근 성공적인 행보와 맞물려 더욱 주목받고 있다. 지난 8월, 비트파이넥스 증권은 금속 회사인 알켐야(Alkemya)를 위해 5천만 달러 규모의 토큰화된 자본 조달을 성공적으로 완료한 바 있다. 이를 통해 비트파이넥스 증권 플랫폼에 상장된 자산 총액은 5억 달러를 넘어섰다. 이는 토큰화 증권 시장의 성장 가능성과 비트파이넥스 증권의 경쟁력을 다시 한번 입증하는 결과다.
암호화폐 시장은 최근 몇 년간 급격한 성장과 함께 규제 불확실성, 시장 변동성 등의 도전을 겪어왔다. 이러한 환경 속에서 비트파이넥스 증권과 같은 플랫폼은 규제된 틀 안에서 전통적인 금융 상품과 디지털 자산을 결합하려는 시도를 통해 새로운 투자 기회를 창출하고 있다. 이는 기관 투자자뿐만 아니라 개인 투자자들에게도 매력적인 대안이 될 수 있으며, 향후 토큰화 증권 시장의 발전에 중요한 이정표가 될 것으로 기대된다.
비트파이넥스 증권의 이번 행보는 단순히 새로운 상품을 상장하는 것을 넘어, 암호화폐와 전통 금융 시장 간의 융합을 가속화하고, 투자자들에게 더 넓은 선택지를 제공하려는 비트파이넥스의 전략적 방향을 보여준다. 특히, 비트코인을 포함한 주요 암호화폐를 거래 수단으로 활용한다는 점은 암호화폐 생태계 내에서의 토큰화 증권의 역할을 강화할 가능성을 시사한다. 투자자들은 이러한 새로운 금융 상품에 투자할 때, 기초 자산의 성과뿐만 아니라 토큰화 증권 자체의 위험 요소, 유동성, 규제 환경 변화 등을 종합적으로 고려해야 할 것이다.
이번에 상장된 증권형 토큰들은 실제 자산을 기반으로 한다는 점에서 안정성을 추구하면서도, 암호화폐 거래소에서 거래된다는 점에서 유동성과 접근성을 높인 것이 특징이다. 이는 전통적인 투자자들이 암호화폐 시장에 접근하는 데 대한 심리적 장벽을 낮추는 동시에, 암호화폐 투자자들이 전통 자산에 간접적으로 투자할 수 있는 통로를 제공하는 다리 역할을 할 것으로 보인다. 비트파이넥스 증권은 앞으로도 이러한 혁신적인 상품을 지속적으로 선보이며 토큰화 증권 시장을 선도해 나갈 것으로 전망된다.