은행, 토큰화 예금 도입… 국경 간 결제 혁신 예고

전통 금융기관들이 블록체인 기술을 활용하여 국경 간 결제 시스템에 혁신을 꾀하고 있다. DBS와 씨티은행은 최근 SWIFT(국제은행간통신협회)의 디지털 원장 기술을 통해 토큰화된 예금(tokenized deposits)을 이용한 달러 결제를 단 몇 분 만에 완료했다고 발표했다. 이는 기존의 복잡하고 시간이 오래 걸리던 국제 송금 방식에 지각 변동을 예고하는 중요한 진전이다.

이 새로운 방식은 기업들이 여러 계좌에 묶어두어야 하는 현금을 줄여주고, 사전 자금 조달(prefunding) 비용을 절감하는 데 크게 기여할 것으로 기대된다. 과거에는 기업이 공급업체에 대금을 지급해야 함에도 불구하고 자금이 싱가포르 계좌에 묶여 있어 뉴욕에서 결제가 지연되는 문제가 발생하곤 했다. 이러한 문제를 해결하기 위해 기업들은 자금을 미리 이동시키거나, 필요할 것으로 예상되는 계좌에 여유 자금을 더 많이 예치하는 방식으로 운영해왔다. 하지만 이는 결국 다른 곳에 투자하거나 활용할 수 있는 자금을 묶어두는 결과를 초래하며, 때로는 한 국가에서 자금이 가용함에도 불구하고 다른 국가에서 자금을 조달해야 하는 비효율성을 야기했다.

DBS와 씨티은행이 시연한 토큰화된 예금 방식은 이러한 불편함을 해소할 잠재력을 가지고 있다. 해당 은행의 발표에 따르면, 지난 9월 5일 DBS와 씨티은행 뉴욕 지부는 토큰화된 예금을 이용해 싱가포르와 미국 간의 달러 결제를 수 분 내에 완료했다. 토큰화된 예금이란 은행 예금을 디지털 토큰 형태로 기록하는 기술로, 이를 통해 은행 간의 자금 이동이 마치 디지털 자산을 옮기듯 빠르고 효율적으로 이루어질 수 있다. 아직 구체적인 거래 금액이나 모든 고객이 이 서비스를 이용할 수 있는지 여부는 공개되지 않았지만, 은행들은 이 기술을 통해 고객이 필요로 할 때, 심지어 주말에도 국경을 넘어 자금을 이동시킬 수 있는 서비스를 제공하고자 한다.

은행들이 이 새로운 서비스에 적극적으로 나서는 이유는 명확하다. 기업들이 은행에 예치한 자금을 통해 환전이나 대출 서비스를 이용하며 발생하는 수수료는 은행의 중요한 수익원이다. 만약 다른 금융 기관이 더 나은 자금 보유 및 이동 방식을 제공한다면, 은행들은 기존의 수수료 수익을 잃을 위험에 처하게 된다. 따라서 은행들은 고객들이 계속해서 자신들을 통해 금융 거래를 수행하도록 유도하기 위해, 블록체인 기술을 활용한 혁신적인 서비스 개발에 박차를 가하고 있다. 실제로 21개의 금융 기관이 협력하여 스테이블코인 사업을 설립하는 움직임 역시 이러한 맥락에서 이해될 수 있다. 은행들은 고객의 다양한 지급 방식 요구에 부응하기 위해 여러 종류의 디지털 화폐 솔루션을 모색하고 있으며, 궁극적으로는 금융 거래의 중심에 자신들이 자리매김하려는 전략을 펼치고 있다.

국제 송금의 지연은 기업들에게 상당한 비용 부담을 안겨준다. 국제 결제는 여러 은행 간의 협력을 필요로 하며, 송금 은행이 수취인의 은행에 도달하기 위해 다른 은행의 계좌와 서비스를 이용하는 경우가 많다. 이 과정의 각 단계는 관련 기관들이 충분한 자금을 보유하고 있으며, 이를 처리할 의사가 있는지에 따라 좌우된다. 송금 지시는 신속하게 전달될 수 있지만, 자금이 실제로 사용 가능해지기까지는 더 많은 시간이 소요된다. 결제(Settlement)는 금융 의무의 완료를 의미하며, 이 단계를 더 자주 이용할 수 있게 되면 기업들은 자금을 필요로 하는 시점에 더 가깝게 이동시킬 수 있게 된다. 예를 들어, 기업이 결제가 확실하게 이루어지도록 하기 위해 이틀 전에 1,000만 달러를 계좌에 예치한다고 가정해보자. 은행들은 이를 사전 자금 조달(prefunding)이라고 부른다. 만약 기업이 이 자금을 연 5%의 이자율로 대출받았다면, 해당 계좌에서 발생하는 이자를 고려하기 전에도 이틀 동안 약 2,740달러의 비용이 발생하게 된다.

이처럼 토큰화된 예금은 기업의 현금 흐름을 최적화하고 금융 비용을 절감하는 데 직접적인 영향을 미칠 수 있다. 또한, 은행 입장에서는 고객과의 관계를 강화하고 새로운 수익원을 창출할 기회가 될 수 있다. 하지만 이러한 혁신이 성공적으로 안착하기 위해서는 몇 가지 과제가 남아있다. 은행들은 이 새로운 서비스의 실제 가치를 입증해야 하며, 여기에는 고객의 실제 접근성, 총 비용, 수취인의 호환성, 그리고 주말에도 서비스를 원활하게 이용할 수 있는지 여부 등이 포함된다. 이러한 요소들이 대규모로 검증될 때, 토큰화된 예금은 진정한 의미에서 국경 간 결제 시스템의 패러다임을 변화시킬 수 있을 것이다. 규제 당국의 입장 역시 중요하게 작용할 수 있다. 새로운 금융 기술의 도입은 기존의 규제 체계와 충돌할 수 있으며, 명확한 규제 지침 마련이 수반되어야 한다. 이러한 맥락에서, DBS와 씨티은행의 시연은 단순한 기술적 실험을 넘어, 미래 금융 시스템의 가능성을 보여주는 중요한 이정표가 될 수 있다.